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债券型基金投资策略有哪些

债券型基金投资策略有哪些

坚持价值投资、倡导平和交易

大家好,我是七哥。

每次震荡市来袭,这个时候就不少朋友开始重新思考自己的资产配置,开始认真考虑投资回撤小、波动低、受股市影响较小的 债券基金。

债券基金也能“稳中有进”

优质 债基的评判标准是什么?

债券基金按照不同的分类依据可以有很多种类。从投资范围来看,有的只能投资固收类资产,常称“纯债基金”;有的除了固收类资产还可以少量投资偏权益类资产,即“普通 债券型基金”;还有一种采用被动式指数化投资等策略的“特定策略债券型基金”。大家在选择时应当关注产品投资策略、投资范围和 业绩比较基准等,看是否符合我们的风险承受能力。然后就是到了各种指标对比的阶段,以下几个指标是挑选出一只优秀债券基金的关键点。

1、看团队与基金经理

看团队中长期业绩:例如, 海通证券 会针对基金公司设立固收投资实力的排名,选择近3年、近5年等中长期回报排名靠前的公司,不失为一个好方法。

2、看成立时长:成立时长已历经一轮债市牛熊且业绩表现优异的产品更值得选择

3、看历史业绩与回撤:通过比较年化收益率与年化波动率两大指标,找出收益高于同类且回撤小于同类的产品,能同时满足这两个指标的债券基金,才是真正“稳中有进”的优质债基。

债券型基金投资策略有哪些

根据基金是否可增加或赎回,可分为开放式基金和封闭式基金。
开放式基金是指基金份额不固定,基金份额可以在基金合同约定的时间和场所进行申购或者赎回的一种基金运作方式。一般通过银行、券商等代销机构申购和赎回,基金规模不固定。
封闭式基金是指基金份额在基金合同期限内固定不变,基金份额可以在依法设立的证券交易所交易,但基金份额持有人不得申请赎回的一种基金运作方式。封闭式基金有固定的存续期,期间基金规模固定,一般在证券交易场所上市交易,投资者通过二级市场买卖基金单位。
根据投资对象的不同,证券投资基金可分为:股票型基金、债券型基金、货币市场基金、混合型基金等。
-股票基金: 60%以上的基金资产投资于股票的
-债券基金: 80% 以上的基金资产投资于债券的
-货币市场基金:仅投资于货币市场工具的,为货币市场基金;
-混合基金:投资于股票、债券和货币市场工具,并且股票投资和债券投资的比例不符合债券、股票基金规定的,为混合基金。
根据组织形态的不同,可分为公司型基金和契约型基金。
基金通过发行基金股份成立投资基金公司的形式设立,通常称为公司型基金;
由基金管理人、基金托管人和投资人三方通过基金契约设立,通常称为契约型基金。
目前我国的证券投资基金均为契约型基金。

1、集合理财、专业管理。
基金将众多投资者的资金集中起来,委托基金管理人进行共同投资,表现出一种集合理财的特点,通过汇集众多投资者的资金,积少成多,有利于发挥资金的规模优势,降低投资成本。基金由基金管理人进行投资管理和运作。基金管理人一般拥有大量的专业投资研究人员和强大的信息网络,能够更好地对证券市场进行全方位的动态跟踪与分析。将资金交给基金管理人管理,使中小投资者也能享受到专业化的投资管理服务。
2、组合投资、分散风险。
为降低投资风险,我国《证券投资基金法》规定,基金一般以组合投资的方式进行基金的投资运作(中国证监会另有规定的特殊基金品种除外,可采取其他方式运作),从而使“组合投资、分散风险”成为基金的一大特色。“组合投资、分散风险”的科学性已为现代投资学所证明。中小投资者由于资金量小,一般无法通过购买不同的股票分散投资风险。基金通常会购买几十种甚至上百种股票,投资者购买基金就相当于用很少的资金购买了一揽子股票,某些股票下跌造成的损失可以用其他股票上涨的盈利来弥补。因此可以充分享受到组合投资、分散风险的好处。
3、利益共享、风险共担。
基金投资者是基金的所有者,基金投资人共担风险,共享收益。基金投资收益在扣除由基金承担的费用后的盈余全部归基金投资者所有,并依据各投资者所持有的基金份额比例进行分配。为基金提供服务的基金托管人、基金管理人只能按规定收取一定的托管费、管理费,并不参与基金收益的分配。
4、严格监管、信息透明。
为切实保护投资者的利益,增强投资者对基金投资的信心,中国证监会对基金业实行比较严格的监管,对各种有损投资者利益的行为进行严厉的打击,并强制基金进行较为充分的信息披露。在这种情况下,严格监管与信息透明也就成为基金的一个显著特点。
5、独立托管、保障安全。
基金管理人负责基金的投资操作,本身并不经手基金财产的保管。基金财产的保管由独立于基金管理人的基金托管人负责。这种相互制约、相互监督的制衡机制对投资者的利益提供了重要的保护。

基金分類好複雜?7大分類方式一看就懂

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基金 分類

基金分類大解密:基金的7大分類方式 债券型基金投资策略有哪些

基金 分類

一、以募資對象來區分,可以分成「公募基金」與「私募基金」兩種

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二、以發行方式來區分,可以分成「封閉式基金」與「開放式基金」兩種(focus在單位)

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三、以管理方式來區分,可以分成「主動式基金」與「被動式基金」

被動式基金,則非透過經理人主觀的判斷,而是依照想要追蹤的市場大盤指數,按其成分與權重,建構一個模擬出特定指數績效的投資組合,例如臺灣加權指數、道瓊指數或S&P500指數等,目的是賺取與大盤相同的績效,故被動式管理的共同基金,也稱作「指數型基金」。而另一種常聽到的被動式基金為「ETF(Exchange Trading Fund)」,特性與指數型基金相同,不過同時具備開放型和封閉型基金的性質,且交易方式不同於共同基金,是在交易所買賣,與股票的交易方式一樣。

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四、以發行者來區分,可以分成「境內基金」與「境外基金」兩種

境外基金則是由「註冊於國外」的基金公司所發行的,藉由國內的金融機構當總代理,把國外發行的基金引進國內銷售給我們,在國外募資後,再由發行該基金的公司進行投資。 延伸閱讀:境內基金&境外基金、國內基金&海外基金

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五、以投資區域是否在本國來區分,可以分成「國內基金」與「海外基金」

「境內、境外」(Onshore v.s. Offshore)指得是基金發行公司的註冊地;而「國內、海外」(Domestic v.s. Oversea)則是指基金資產的投資地區。

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六、以投資區域的集中度來區分,可以分成「單一國家型」、「區域型」與「全球型」;另外還有「產業型」等分類

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七、以投資標的物來區分,可以分成以下幾種類型的基金

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介紹完這些基金的分類方式後,相信大家和基金很快就可以進入熱戀期了,之後看到投信投顧網站上超長、看起來很專業的基金名稱,不用害怕!利用以上的分類方式來判斷,就可以知道該基金的基本特性了! 延伸閱讀:挑選基金不求人:常用的基金績效指標